各类金融资产交易平台建立后是否能够出现交投活跃的情境并正常发挥其市场功能更是不得而知。
电子商务服务平台也进一步发展，比如交通银行的淘宝旗舰店、建设银行的善融商务商城。2011年银行理财产品呈井喷式发展，2012年产品发行规模增长缓慢，在月末与季末有明显突增，这一方面是商业银行为了规避监管，利用银行理财产品进行高息揽储。
未来，商业银行将通过网络渠道和物理网点渠道的共存和互补为客户提供全面、便捷的金融服务。另类理财产品的产品运作通常分三个环节完成：首先，资金募集和资金使用时，优先投资者和劣后投资者将募集的资金汇总后委托给受托人，受托人直接使用资金或交由第三方使用。2013年3月25日，银监会下发了《中国银监会关于规范商业银行理财业务投资运作有关问题的通知》（简称8号文），对商业银行理财间接投资于非标准化债权资产业务进行了规范。这类理财产品的发行对象通常是高净值人群，随着我国人均收入水平的不断提升，另类理财产品在未来银行理财产品市场中的地位必然会越来越重要。结构性理财产品的挂钩标的涉及汇率、利率、股票指数、基金、期货、黄金等全球主要投标资产，范围涵盖了成熟市场和新兴市场，未来银行理财产品的主力军将是通过嵌入衍生合约实现风险披露和转移的结构化产品，以及投资于资产证券化、金融衍生品等创新投资标的的银行理财产品。
具有存款性特征的保本型银行理财产品会保持高速的发展。《2012年中国银行家调查报告》显示，77.9%的银行家将扩大电子银行销售渠道所占比重作为现阶段渠道建设的重点。这些都能够大大提高一国金融市场基础设施的稳定性，可以大幅度提高监管效率，对金融机构实施有效监管，确保金融系统更加稳固。
由于信息不对称，投资者和机构只能相信评级公司。1979年，中国批准设立了第一家外资银行代表处——日本输出入银行北京代表处，拉开了中国银行业对外开放的序幕。这种冲击力的传导机制是由于不确定性损害了商业银行的资本充足率，损害了全世界中心市场的商业银行资本充足率和投资银行的经营状况。2.信息和公司治理的基础设施。
违规是机构内部人及其所有者获益的来源，但导致法人机构及整个资本市场受损。金融业是现代经济社会运转的关键产业，其基础性作用在于社会资源的优化配置。
中国金融业缺乏创新的主要原因之一是，中国监管部门的监管缺乏必要的灵活性，基本属于风险厌恶型监管，对金融机构的产品创新，否定多、肯定少。而上市前入股的外资面临三年的战略锁定期，比IPO低的进入价包含了对流动性风险的补偿以及股东与银行的技术转让、系统建立和培训的一系列公司内部价值安排。如果金融基础设施的水平低下，那么无论从国外引进的金融服务多么具有创新性，人们所能够得到的金融服务仍然是低效率的。这些人是风险的出售者，也就是风险的供给者。
银行业开放是渐进、有序的。通过引进战略投资者，中国银行业提高了综合竞争力，赢利能力普遍增强。第三条，由于信息不对称，市场过度相信评级公司。(三)金融监管：遭遇挑战的分业监管 改革开放初期的十几年，中国金融业是综合经营，但结果混乱，导致监管部门决定采用分业监管的方式。
货币国际化一般分为三个阶段：一是，货币在周边地区的现钞流通和使用;二是，货币成为周边地区贸易和金融交易的计值、结算和流通货币，即货币的区域化，这是货币国际化的初级阶段;三是，货币成为储备货币，实现真正的国际化。有效监管的标准是，促使金融部门最大限度地达到以上四个目标。
如果金融系统的效率得不到提高，那么整个中国经济都将受到非常严重的拖累，这是中国金融安全和稳定的最大威胁。主要包括民商法、中央银行法、金融监管法、银行法、证券法、保险法等，以及有关支付系统等各种金融法律制度。
如果房价继续上涨，次级贷款这个游戏就可以进行下去。监管过度的结果之一是，高成本的金融创新。目前，中国的金融体系存在防止金融危机的五道防线：第一道防线是，经常账户保持顺差;第二道防线是，大量的外国直接投资;第三道防线是，国际储备安全水平高;第四道防线是，继续保持对资本账户的控制;第五道防线是，以劳动生产率和全要素生产率为主要标志的中国国际竞争力，继续保持增长。目前，大部分新兴市场经济体均实现了证券业对外开放，中国台湾地区和香港特别行政区、新加坡、俄罗斯、印度尼西亚、菲律宾、巴西、阿根廷、智利、墨西哥等对外资参与证券公司均没有持股比例限制，泰国、印度、韩国等原先的限制条款目前也已全部取消。证券市场功能的丧失，才是对国家金融安全真正的威胁。中国市场和人民币具有这个潜力。
国有商业银行的改革经历了艰难的探索，先是要办成专业银行，然后是成立政策性银行，把政策性业务剥离给政策性银行，要把国有银行办成真正的商业银行。但是很多不够标准的人借了贷款，其中有很多人管理不了自己的债务，利率和房价的变动就产生了金融风险。
二、金融市场：蓬勃发展与依然不足 人们对风险的偏好，形成了使用金融工具的两种基本动机：规避风险和投资风险。这一阶段中国认真履行承诺，逐步开放外资银行经营人民币业务的地域范围和客户对象范围。
中国金融市场有很大的改革开放的空间，金融市场的价格发现和配置资源的作用没有充分发挥上来，金融市场的发展总体上是滞后于金融机构改革和金融业对外开放的步伐的。三、资本项目开放和人民币可兑换 1.中国资本项目开放已面临国际竞争 资本项目开放的国际经验表明，资本管制不是长期可行的宏观经济政策措施。
实现人民币区域化、国际化要以一种放松的心态，顺其自然，既不要大力推进，也不必设置障碍。第二阶段：从加入世贸组织至今(2001年至今)。除了严格执行金融法律制度，金融监管部门还需要建立预案，以便在出现紧急突发事件时，能够有效保护投保人和投资者，协调各部门之间的利益，确保金融系统的稳定。要做好人民币国际化的利弊分析。
从更一般的意义来说，资本项目开放也并不意味着什么都可以不管，或者说无条件开放，譬如说反洗钱。现在，国际上金融监管有几个明显的发展趋势：一是，由合规性监管转向导向性监管，即只确定监管目标，中间过程由金融机构在允许范围内自主决定;二是，由直接监管转向间接监测;三是，由被动式监管转向互动式监管;四是，随着金融服务国际贸易迅速发展，金融监管趋于国际化。
需要特别指出的是，资本账户的开放有利于实现货币国际化，但不是必要条件。正如我们前面所说，一个有效率的金融体系才是中国金融安全的最大保障，而这一成果的取得，在外部条件方面确实要感谢全球金融一体化的进程。
受亚洲金融危机和中国加入世贸组织不确定性的影响，银行业开放进程有所减缓。我们知道在整个消费群体中不是所有的人群都适合贷款，这并不是说穷人就应该没有房子住，解决穷人住房问题可以用财政政策或者其他的政策来解决。
外资保险公司与中资保险公司相比，更加注重依法经营、持续经营、创新经营、稳健经营，注重强化内部管理和培育企业文化。发达国家一方面对外开放，一方面通过有效的限制措施保护本国的经济基础，成功保障了本国的金融稳定与安全。这时候，监管当局实际上应该从宏观政策的角度及时发现风险，但是看来监管当局做得不够，没有及时向市场提出足够的警示。3.流动性基础设施，是指一整套制度安排和操作的规则，金融市场的基础设施和金融政策的操作主要包括：首先是各类市场交易系统，包括货币、债券、股票、期货、外汇、金融衍生品的交易系统是否高效安全;除了交易系统，还有：(1)支付清算系统和证券托管系统;(2)货币政策工具;(3)公共债务和外汇储备的管理;(4)反洗钱和信息系统。
这些模型里当对风险的预期与实际情况相差较大的时候，评级的误差就会很大。只要有利于中国金融业的发展，有利于提高中国金融业分配社会资源的效率，有利于市场经济的稳定，我们就要坚持开放。
金融开放程度高的国家并不一定金融安全程度低，反之亦然。包括高水平、国际化的会计和审计标准、金融机构的信息准确有效和良好的公司治理水平。
就证券业而言，对国家金融安全最大的影响，在于证券公司大面积的违规经营，导致投资者对证券市场失去了信心。而欧盟国家在其区域内开放程度高，对区域外则设置了较多限制。
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